Compound \(COMP\) là gì?

Compound là giao thức cho vay DeFi cho phép người dùng kiếm lãi từ tiền mã hóa bằng cách gửi tiền mã hóa vào một trong các quỹ mà nền tảng hỗ trợ.

Khi người dùng gửi token vào một quỹ Compound, họ sẽ nhận lại cToken. Các cToken này đại diện cho phần đóng góp của cá nhân trong quỹ và bất kỳ lúc nào cũng có thể dùng để đổi lấy tiền mã hóa cơ bản đã gửi vào quỹ lúc đầu. Ví dụ: khi gửi ETH vào một quỹ, bạn sẽ nhận lại cETH. Theo thời gian, tỷ giá hối đoái của các cToken này so với tài sản cơ bản tăng lên. Điều này nghĩa là bạn có thể đổi cToken lấy nhiều tài sản cơ bản hơn so với số tiền bạn đã bỏ ra ban đầu — đây chính là cách phân bổ lãi suất.

Mặt khác, người đi vay có thể nhận khoản vay được bảo đảm từ quỹ Compound bất kỳ bằng cách nộp tài sản thế chấp. Tỷ lệ cho vay trên giá tài sản \(LTV\) tối đa thay đổi tùy vào loại tài sản thế chấp, nhưng hiện dao động từ 50 đến 75%. Lãi suất phải trả thay đổi theo tài sản được vay và người vay có thể gặp phải trường hợp tự động thanh lý nếu tài sản mà họ thế chấp giảm xuống dưới một ngưỡng duy trì cụ thể.

Kể từ khi ra mắt mạng chính thức Compound vào tháng 9 năm 2018, nền tảng này đã nhanh chóng trở nên nổi tiếng và gần đây tổng giá trị bị khóa của Compound đã vượt hơn 800 triệu USD.

Ai là người sáng lập Compound?

Compound được sáng lập vào năm 2017 bởi Robert Leshner và Geoffrey Hayes. Cả hai trước đây đều đảm trách những vị trí quan trọng tại Postmate — một dịch vụ giao đồ ăn trực tuyến. Hai người tiếp tục nắm giữ các vị trí điều hành tại Compound Labs, Inc — công ty phát triển phần mềm đứng đằng sau giao thức Compound. Leshner hiện là Giám đốc điều hành, trong khi Hayes là Giám đốc công nghệ.

Cả hai người sáng lập đều có kinh nghiệm thành lập các công ty thành công. Đặc biệt là Robert Leshner, người đặc biệt tích cực hỗ trợ phát triển không gian blockchain và đã đầu tư công khai vào các nền tảng tiền mã hóa nổi tiếng như Argent Wallet, Opyn và Blockfolio.

Đội ngũ Compound hiện có hơn mười hai nhân sự — gần một nửa trong số đó là kỹ sư.

Điều gì làm cho Compound trở nên độc đáo?

Theo Compound, đa số các loại tiền mã hóa đều ngủ yên trên sàn giao dịch, không giúp ích gì cho người chủ sở hữu. Compound muốn thay đổi điều này bằng nền tảng cho vay mở. Nền tảng này cho phép bất kỳ ai gửi token Ethereum được hỗ trợ có thể dễ dàng kiếm lãi từ số dư hoặc vay một khoản vay được bảo đảm — tất cả đều hoàn toàn phi tín nhiệm.

Chính cơ chế quản trị cộng đồng làm cho Compound khác biệt với các giao thức tương tự khác. Chủ sở hữu token quản trị gốc của nền tảng là — COMP — có thể đề xuất thay đổi đối với giao thức, tranh luận và bỏ phiếu xem có nên áp dụng các thay đổi do người khác đề xuất hay không — mà không có sự tham gia của đội ngũ Compound. Các hoạt động bao gồm chọn loại tiền mã hóa cần hỗ trợ, điều chỉnh hệ số thế chấp và thực hiện các thay đổi đối với cách phân phối token COMP.

Các token COMP này có thể mua từ các sàn giao dịch bên thứ ba hoặc kiếm được bằng cách tương tác với giao thức Compound, chẳng hạn như bằng cách gửi tài sản hoặc vay tiền.

Trang liên quan:

Tìm hiểu về Aave — một trong những đối thủ cạnh tranh lớn nhất của Compound.

Đọc thêm về yearn.finance — một trong những giao thức kiếm lãi đầu tiên.

Bạn muốn nâng cao kiến thức về tiền mã hóa của mình? Hãy xem CMC Alexandria.

Đọc blog của chúng tôi để cập nhật những tin tức và sự kiện mới nhất trong ngành.

Có bao nhiêu đồng Compound \(COMP\) đang được lưu hành?

Giống như nhiều loại tài sản kỹ thuật số khác, chỉ có một lượng token COMP cố định tồn tại. Tổng cung được giới hạn ở mức 10 triệu COMP và tính đến thời điểm viết bài, chưa đến một phần ba đang được lưu hành \(~3,3 triệu\).

Trong số 10 triệu token này, chỉ hơn 4,2 triệu token sẽ được phân phối cho người dùng Compound trong khoảng thời gian 4 năm. Đợt phân bổ lớn thứ hai \(gần 2,4 triệu COMP\) là cho các cổ đông của Compound Labs, Inc. Theo đó, 2,2 triệu token sẽ được phân phối cho những người sáng lập Compound và đội ngũ hiện tại với lịch trình trao token là 4 năm.

Cuối cùng, 775\.000 COMP dành cho việc thưởng khuyến khích quản trị cộng đồng và 332\.000 token còn lại được phân bổ cho các thành viên của đội ngũ trong tương lai.

Tốc độ phát hành COMP thay đổi theo thời gian, do người bỏ phiếu có thể tăng hoặc giảm tốc độ phát hành bằng cách chấp thuận một đề xuất thông qua cơ chế quản trị cộng đồng.

Mạng Compound được bảo mật như thế nào?

Mọi thứ trên Compound đều được xử lý tự động bởi hợp đồng thông minh. Các hợp động này có vai trò đúc cToken sau khi tài sản Ethereum và ERC20 được gửi vào đồng thời cho phép người dùng Compound đổi phần đóng góp bằng cToken.

Giao thức thực thi một hệ số thế chấp cho tất cả tài sản mà nền tảng hỗ trợ, đảm bảo mỗi quỹ luôn được thế chấp vượt mức. Nếu giảm xuống dưới mức duy trì tối thiểu, thì tài sản thế chấp sẽ được bán cho bên thanh lý với mức chiết khấu 5%, giúp thanh toán một phần khoản vay và phần còn lại được trả về hệ số thế chấp có thể chấp nhận.

Cách thu xếp như vậy giúp đảm bảo người vay duy trì mức tài sản thế chấp của mình, cung cấp một mạng an toàn cho người cho vay và tạo cơ hội kiếm tiền cho bên thanh lý.

Tôi có thể mua Compound \(COMP\) ở đâu?

Bạn có thể giao dịch COMP trên hàng trăm nền tảng sàn giao dịch tiền mã hóa, trong đó có Coinbase Pro, Binance và Huobi Global. COMP cũng có thể giao dịch với hầu hết các loại tiền mã hóa phổ biến khác, cũng như một loạt đồng tiền pháp định như đô la Mỹ \(USD\), rupee Ấn Độ \(INR\) và đô la Úc \(AUD\).

Bạn chưa biết cách chuyển đổi tiền pháp định sang các loại tiền mã hóa như COMP? Tìm hiểu thêm tại đây.